Menu
Connexion
Retour aux articles


( Article rédigé et publié le 5 Janvier 2018 à 21h30 )

Je vous souhaite à tous et toutes une bonne et heureuse année 2018 et qu'elle vous soit profitable en matière de trading .

Suite à la demande de certains membres du site, je fais une actualisation sur l'anticipation dressée fin Novembre 2017 .

En effet , comme vous le savez , les articles présentant ces stratégies de MT / LT permettent de définir un cadre global à partir duquel j'actualise les plans intraday et swing sur le CAC , SP500 , DAX sur la plateforme chaque jour .

Cependant , comme évoqué ici
https://live-traders.fr/actualite--rendezvousdans9mois-124.html
je fais une pause dans ce live intraday, pour une reprise en Septembre 2018 .

Si on suit l'anticipation de la fin Novembre , il semble qu' en cette 1ère semaine de l'année , le CAC ait bel et bien clôturé au-dessus d'un range de consolidation de MT entre 5320 et 5450 .
On achève ainsi la phase 1 de consolidation (en bleu) .

On met un pied dans la phase 2 (en vert) , c'est - à- dire celle d'une nouvelle extension vers un plus haut que j'estime être à 5550 / 5580 .

J'anticipe par la suite 2 autres phases en rouge :

une phase 3 où on vivoterait entre 5430 et 5580 voire 5630
puis
une phase 4 ramenant l'indice sur les 5000 pts .


Analysons donc ces prochaines phases et les raisons pour lesquelles je les anticipe :

Phase 2 et phase 3 : test des 5550-80 voire 5630 puis range entre 5430 et 5630 .

Le marché en cette semaine a littéralement explosé à la hausse sur .....un magistral contrepied , passant de 5258 au plus bas à 5470 au plus haut soit plus de 200 pts en ligne droite .

Est ce une hausse ?
sur le papier , oui....
....dans la réalité, cette hausse me semble artificielle .

On devrait ainsi sur le plan chartiste logiquement rejoindre les 5550-5580 qui correspondent à 3 cibles distinctes :

1) je reste toujours dans cette décomposition par paliers de 130 pts sur le CAC , soit 4930 / 5060 / 5190 / 5320 / 5450 / 5580

2) les 5550-80 sont aussi le point de passage d'une résistance de LT reliant 5285 en 2015 et 5442 et 5536 en 2017 .

3) report de range de 130 pts, également entre 5320 et 5430-50 , soit 5430-50 à 5550/5580 pour ce nouveau range .

Donc 5430 à 5580 sont pour moi les bornes principales de ce range, mais cela n'exclut pas une pointe possible sur 5630 ( un peu comme on a eu aussi 2 pointes à la baisse sous 5320 vers 5260-70 )


Pourquoi alors je n'envisage pas de poursuite de la hausse au delà des 5630 ?

1) Je pense que le SP500 achève un dernier palier de 320 pts comme présenté plus bas : on a eu 1810 à 2130, puis 2130 à 2453, et enfin 2453 à 2773 / 2800 pts .

Vous avez une analyse plus complète en date du 13 Sept 2017 :

https://live-traders.fr/actualite--sp500versunenouvelleextension-116.html


Autant le SP500 a littéralement traversé le 2 nd palier en ligne droite de 2130 à 2453 , autant je pense que ce 3ème palier devrait voir l'émergence d'une consolidation de 300 pts également identique à celle qu'on avait pu avoir de 2120 à 1810-30 pts .

2) Il y a ce que j'appelle des fissures dans la hausse des indices et certaines actions , fissures qui sont apparues ( sur les actifs français ) sur la baisse surprise de 5536 à 5267 en ligne droite .

Cette baisse pour ma part m'avait surpris. Autant je pensais qu'un retour sur 5400 -5410 était possible , autant le passage 150 pts plus bas , m'a conduit par la suite à entrevoir une 1ère fissure dans ce marché .

J'ai relevé 2 titres qui selon moi sont à surveiller car présentant les germes d'une consolidation plus marquée à venir :

La meilleure des meilleures sur les bancaires : Natixis semble réaliser un double ou triple top ascendant. Pour moi, le titre peine à monter. Il faudrait alors vraiment casser les 7.20- 30 pour s'affranchir du risque de correction de 20 / 25 % à venir par la suite .

Sur Kering même constat : la ' meilleure des meilleures du CAC en 2017 '. Là aussi , cette valeur chouchou m' a un peu surpris ces 2 derniers mois avec une baisse de 10% de 408 à 365 eur de manière franche .

N' y a-t-il pas là un début d'essoufflement ? Une envie des gérants de prendre leurs bénéfices après un rallye à la verticale depuis plus de 1 an ?
Cela serait salutaire et sur le plan statistique, logique .

Si vous avez sur Kering cette envie de prise de bénéfices, vous l'aurez alors aussi ailleurs , sur d'autres titres, et donc sur la cote en général.

Vous avez aussi des figures de retournement potentiellement dangereuses sur Intel ( double top daily) ou Facebook (triple top ascendant à 185 / 190 $ ?!? )


Par conséquent il reste peut-être selon moi 4-5% de hausse résiduelle sur ces valeurs, tout comme il reste peut-être 80-100 pts sur le CAC et 1.5 à 2% sur le SP500 depuis les niveaux de cloture au vendredi 5 Janvier 2017 .


Quelle pourrait être alors les causes de cette correction de 10-12 % sur le SP500 et le CAC ?

1 ) En 1ère ligne : un eurusd cassant son oblique baissière de LT reliant les 1.60 à 1.40 à 1.25 actuellement .
Je pense que déjà le passage de 1.21 à 1.24 / 1.25 serait synonyme de nervosité sur le CAC et validerait la phase 3 , cad ce range entre 5420-30 et 5580-5630 .

2 ) une transition au niveau de la FED entre J. Yellen et J .Powell mal accueillie par le marché (??!!??)

3) une mauvaise réaction sur des taux orientés à la hausse

4) une crise ponctuelle sur le front géopolitique ( corée du Nord )

5) un black Swan

6) la poursuite de la hausse du baril

7) un consensus de marché trop bullish en ce début d'année, conduisant à un contrepied de 7 à 10% ( retour sur 5000)



Quelle attitude alors avoir par rapport à ces éléments ?

Si ces phases 2 ,3 et 4 interviennent on aura alors des signes avant coureurs .

Comme suggéré précédemment , la baisse en ligne droite du CAC ces dernières semaines de 5536 à 5267 me laisse perplexe et constitue un 1er signe de faiblesse selon moi .
Les gérants US détiennent 40% de la cote française et ont , à mon avis , initié des 1ers dégagements .
Les débuts d'année sont traditionnellement haussiers car les fonds doivent se positionner, après une collecte de fin d'année . La hausse entraine la hausse de manière mécanique et un emballement s 'est opéré avec des algos omniprésents.

Cela devrait perdurer jusqu'au 5550 / 5580.....quid après ? je pense que cela devrait se calmer et un retour à la raison devrait avoir lieu .

un mouvement de baisse de 150-200 pts aussi en ligne droite entre 5600-5580 et 5430-20 n'est donc pas à exclure .

On devrait revenir par la suite à un marché plus raisonné suite à ces excès successifs tantôt à la hausse, tantôt à la baisse .

Intel et son double top également me posent problème .

Il faudra alors surveiller la réaction du CAC à une cassure des 1.21 sur l'eurusd ( voire 1.25 ?) , et des dégagements surprises supérieurs à 7 % en intraday sur le SBF 250 , traduisant et confirmant cette envie de prises de bénéfices ( cf plus haut le passage sur Kering) .

Surveiller aussi le VIX quant le SP500 sera dans cette zone des 2773 / 2800 pts.

Au niveau profondeur de marché, les bancaires et notamment Natixis qui pourrait casser sa trendline de 2017 supportant les cours au-delà des 6.60.


Enfin, tout passage au-delà des 5630 ou encore 2800 pts sur le SP500 permettrait de voir un nouveau potentiel à la hausse .

Chose cependant en laquelle je ne crois pas ....

Attention donc à tout échec sur cette zone des 5550 / 5580 sur le CAC ou 2773 / 2800 pts sur le SP500 .

Ne pas se fier en outre au 200 pts de hausse cette semaine , sur le CAC en quelques heures , ''' ce n'est pas de la hausse ''' , c'est plus un rattrapage sur le benchmark du SP500 à 2773/ 2800 = 5550/ 5580 !!!
Mais qui dit rattrapage, dit affaiblissement initial.

Quelle stratégie possible jouer pour ce début d'année, collant à ces anticipations et avec un risque limité ?


Je peux t'envoyer un 2nd ebook de 18 pages expliquant :


*encor plus en détail ces anticipations

*comment je compte bâtir mes stratégies de trading

* mon anticipation précise sur l'évolution du CAC40 sur janvier- Février - Mars

* mes 3 valeurs clef à jouer dans le cadre de stratégies dites exotiques .

* comment jouer la baisse du CAC , tout en couvrant le risque de poursuite de la hausse du marché au-dessus des 5630


Pour obtenir cet ebook gratuit, tu peux t'inscrire ici

https://live-traders.fr/identification.html

tu recevras non seulement cet ebook gratuit ' stratégie et anticipation CAC 40 sur le 1er trimestre 2018' , et aussi l'ebook sur la manière de construire un plan de trading .


Je reviendrai sur la plateforme de suivi en live début Septembre 2018 .

Tu peux retrouver les anticipations passées sur la page facebook ( voir cryptogramme en haut)

A bientot
David


Analyses des Marchés